上市公司滥用会计估计的主要手段及案例分析

管理会计

   在企业会计活动中，由于掌握相关信息不足，赖以判断的基础变化，或会计人员经验不足，导致出现许多企业会计估计错误；也有些公司利用会计估计职业判断的漏洞，或利用采用会计估计的灵活性进行利润操纵。这些问题在上市公司尤其突出，现今上市公司主要通过以下这些手段对公司的财务报表进行粉饰，操纵利润，以达到其预期目的。

（一）未提或少提资产减值准备

   按规定，上市公司应定期或每年终了全面检查资产并计提资产减值准备，但一些上市公司特别是那些处在关键点的上市公司，为了“微利”尽量“避亏”，这时，该类公司在亏损边缘，财务状况持续恶化，期间费用大幅增加，则会不提或少提减值准备来减少当期的净亏损。例如宏源证券2008年营业收入15.98亿元，同比下降64%，实现利润总额7.35亿元，同比下降77%，实现净利润5.42亿元，同比下降73%。但若考虑其在可供出金融资产的各，净利润的下降幅度更大。在2008年，宏源证券资本公积中的可供出售金融资产公允价值变动为-2.90亿元，年初为6.71亿元。由此可知，宏源证券2008年为计入损益的证券投资亏额较大，除去所得税因素也会占到2008年净利润的40%。对这巨大的亏额，宏源证券并未计提减值准备，避免2008年度净利润更大地下滑。再例如，四川长虹2004年亏损36.81亿元，主要原因是公司对应收美国APEX公司的贷款美元4.63亿元采用个别认定法计提坏账准备25.97亿元，扣除先前已计提的坏账准备0.93亿元，本年计提25.03亿元。由于APEX公司经营不佳，对其的应收账款难以收回已在03年或更早出现，却迟迟未合理估计并足额计提准备，以致于2004年末巨额计提，造成04年的巨额亏损。但另一方面若公司分期计提则会造成公司三年连续亏损，有停市的危险。在上市公司中，少提或未提减值准备是粉饰财务报表的一个重要手段。

（二）改变固定资产资产折旧率

   固定资产折旧年限和净残值虽不得随意改变，若改变也需要披露，但在我国上市公司进行会计舞弊常常会通过延长固定资产的折旧年限但不充分披露，从而使本期折旧费用减少，成本也因而减少，变相增加利润，这种手段常常见于固定资产占总资产较大的公司。例如，2009年，吉点股份公告自2009年起变更固定资产计价方法，其发电及供热设备预计设备从12年改到20年，预计净残值率从0%～3%改为0%～5%，这项变更使吉电2009年营业成本减少7721万元，虚增利润7721万元。该手段常见于会计舞弊案中，是通过会计估计合理合法虚增利润的主要手段。相反，通过减少固定资产的折旧年限可增加费用成本，减少利润，为公司实现利润平滑提供可能。

（三）改变坏账准备计提比例

   例如，哈空调自2007年1月1日对应收账款坏账准备的计提方法进行变更，由帐龄分析法变为迁移模型法，这一方法使公司少计提坏帐准备50,203,887.81元，增加本年利润41,165,412.14元。2008年由于应收账款的不断增加，2008年8月14日，25，179万元的合同于2010年10月31日全部交货，这显着影响了净利润。该项会计估计的变更仅仅对本年影响较大，但不对未来影响提示，是有失偏颇的。

（四）计提秘密准备以调节各期利润

   虽我国的会计法规不允许计提秘密准备，但仍有一些上市公司会违背规定计提秘密准备调节各期利润。一些绩优上市公司会趁当前生产经营态势较佳，利润大幅增长的时机，低估会计估计形成秘密准备金，为以后的会计期间了留足够的业绩储备。